Tác giả: Bởi James Lehnhoff, Giám đốc Công nghệ tại Datasite
ngày 11 tháng 3 năm 2024
Trí tuệ nhân tạo (AI), bao gồm cả trí tuệ nhân tạo sinh sản (GenAI), đang nhanh chóng cách mạng hóa các quy trình kinh doanh và thách thức các mô hình vận hành truyền thống trong các ngành công nghiệp khác nhau. Ngành công nghiệp sát nhập và mua lại (M&A) cũng không nằm ngoài quy luật đó.
Các mô hình ngôn ngữ lớn (LLM) và GenAI đặc biệt phù hợp để hỗ trợ các ngành công nghiệp dựa trên việc xử lý và phân tích lượng dữ liệu lớn. Dịch vụ tài chính, đặc biệt là quản lý các giao dịch vốn như M&A, có thể hưởng lợi đáng kể do tính phức tạp và cần thiết thời gian của công việc. Ví dụ, khi đến việc mua bán một doanh nghiệp, một trong những phần khó khăn nhất của quy trình M&A là tổ chức và chuẩn bị các tập tin cần thiết cho việc xem xét của các nhà đầu tư hoặc người mua tiềm năng. Trí tuệ nhân tạo có thể giúp tối ưu hóa quy trình này đáng kể. Một thuật toán AI hiểu biết về M&A có thể lọc thông tin giao dịch và đề xuất các danh mục, cũng như vị trí thư mục phù hợp cho các tập tin, biến một hoạt động mà trước đây mất hàng tuần thành một hoạt động hoàn thành chỉ trong vài phút.
Các nhà thương lượng đã thấy được lợi ích của khả năng của trí tuệ nhân tạo để cải thiện quy trình và hiệu suất, đặc biệt là trong quá trình kiểm tra sự chấp thuận, nơi phân tích tài liệu được hỗ trợ bởi AI có thể đẩy nhanh quá trình xử lý thông tin. Trên thực tế, một cuộc khảo sát của Datasite với 500 nhà thương lượng toàn cầu tại Mỹ, Anh, Đức và Pháp đã phát hiện ra rằng hầu hết các nhà thương lượng đánh giá năng suất là lợi ích lớn nhất của việc sử dụng AI trong kinh doanh của họ.
Trí tuệ nhân tạo cũng đang làm cho các phần khác của quá trình thương lượng trở nên hiệu quả hơn. Ví dụ, AI có thể hỗ trợ trong việc xác định các mục tiêu tiềm năng cho việc M&A bằng cách phân tích các bộ dữ liệu lớn và xu hướng thị trường, đặc biệt là có ích cho những người theo đuổi chiến lược M&A theo chương trình. Bằng cách sử dụng các hoạt động vốn riêng ẩn danh và các giao dịch khác từ bên trong một nền tảng đóng và an toàn, một số ứng dụng được cung cấp bởi AI đã giúp các nhà thương lượng đạt được các mục tiêu thương vụ tốt hơn và nhanh chóng hơn.
AI cũng có thể hỗ trợ trong quá trình định giá bằng cách cung cấp các phân tích khách quan dựa trên dữ liệu lịch sử và yếu tố thị trường. Tuy nhiên, trong khi AI có thể tăng độ chính xác và hiệu quả trong các định giá, sự đánh giá của con người vẫn cần thiết, đặc biệt là trong việc đánh giá các yếu tố chất lượng và dự báo.
Ngoài ra, bằng cách tự động hóa các nhiệm vụ lặp đi lặp lại và tốn thời gian, AI giúp các nhà thương lượng tập trung vào các quyết định ở mức chiến lược và tư duy sáng tạo. Đạt được sự cân bằng giữa sự tham gia của AI và con người, thực tế, là yếu tố chính để tối đa hóa năng suất và kết quả.
Tuy nhiên, mặc dù nhận thức về những lợi ích tiềm ẩn của AI, vẫn còn một khoảng cách giữa sự quen thuộc và việc áp dụng trong ngành M&A. Mặc dù nhiều nhà thương lượng nói họ đã cá nhân hưởng lợi từ công nghệ này, 60% nói rằng việc áp dụng AI tại tổ chức của họ vẫn còn thấp hoặc họ vẫn chỉ sử dụng nó thử nghiệm. Hơn nữa, hơn 70% các nhà thương lượng toàn cầu muốn công nghệ này được quy định trước khi nó được tích hợp vào bất kỳ quy trình hiện có nào của họ, trích dẫn những lo ngại liên quan đến quyền riêng tư và an ninh dữ liệu, mất việc làm, kiểm soát chất lượng, sở hữu trí tuệ và thiên vị.
Để làm điều này, chính phủ đang can thiệp. Liên minh châu Âu (EU) đã giới thiệu Đạo luật Trí tuệ Nhân tạo (AI Act) và Hoa Kỳ đã công bố một kế hoạch cho một Hiến pháp Quyền lợi về Trí tuệ Nhân tạo và một sắc lệnh thực thi yêu cầu các công ty tiến hành các bài kiểm tra an toàn và báo cáo về hệ thống AI. Khi các biện pháp quy định đuổi kịp với những tiến bộ công nghệ, các tổ chức dịch vụ tài chính chắc chắn sẽ đóng một vai trò quan trọng trong việc định hình việc sử dụng AI trong thương vụ một cách có trách nhiệm và hiệu quả.
Nhìn vào tương lai, AI chỉ được dự kiến sẽ tiếp tục phát triển cách thức quản lý thương vụ, thúc đẩy thêm hiệu quả và đổi mới trong quy trình thương vụ M&A. Mặc dù việc đạt được sự cân bằng giữa sự tham gia của con người và AI là quan trọng, không thể phủ nhận rằng chúng ta sẽ tiếp tục thấy triển khai AI trong lĩnh vực M&A.
